信息技术行业:从CES2019看车载HMI的投资价值

上周行情回顾

    上周中信计算机指数上涨2.53%,跑赢沪深300指数0.59个百分点,板块成交额977.30亿元,较前一周环比上升107.00%。子行业层面,信息安全涨幅最大(5.81%);个股层面,涨幅前三的个股为天泽信息(18.93%)、索菱股份(16.24%)、荣科科技(13.31%);跌幅前三的个股为卫宁健康(-15.22%)、万兴科技(-10.39%)、思创医惠(-9.69%)。

    本周聚焦:从CES2019看车载HMI的创新风向标

    自动驾驶再次成为CES的关键词,从上一个五年的手机到下一个十年的汽车,车载HMI正成为下一个10年的确定性产业趋势。而从本届CES的汽车领域的重点参展商带来的汽车黑科技与主要技术方向来看,包括智能座舱、虚拟现实以及自动驾驶正成为汽车行业发展主要方向。另外,我们分析对比了国内车载HMI市场的现状与发展趋势,主要包括,1)中国车载HMI市场增速高于全球平均水平;,2)后装市场逐步萎缩,前装市场快速发展;3)短期硬件厂商的话语权优于软件厂商,中长期看软件厂商的话语权有望逐步提升。建议积极关注深度绑定高通,车载软件能力突出的中科创达。

    上周行业要闻精选

    2019CES期间,百度智能云发布中国首款智能边缘计算产品BIE(BaiduIntelligentEdge)和智能边缘计算开源版本OpenEdge。

    本周观点与重点推荐

    目前市场对计算机后周期及商誉影响仍然担忧,但近期随着金融政策放松叠加科创板推进影响,板块关注度明显提升。短期建议关注科创主线与景气修复(加强)主线,其中,1)科创主线:人工智能&信息安全,AI推荐科大讯飞,信息安全推荐深信服、启明星辰;2)景气修复(或加强)主线:美亚柏科、华宇软件、苏州科达、博思软件;站在中长期维度,我们仍然看好计算机板块的配置价值,建议围绕自上而下具有边际改善预期的细分行业选股,重点推荐,1)云计算:广联达、浪潮信息;2)信息安全:深信服、美亚柏科;3)医疗IT:卫宁健康、思创医惠;4)普惠金融&金融IT:航天信息、恒生电子;5)企业级服务:用友网络、汉得信息、泛微网络。